Wirtschaftlich Berechtigter: Definition, Schwelle und Methode
Den wirtschaftlich Berechtigten zu ermitteln, gehört zu den heikelsten Schritten der Sorgfaltspflichten in der Geldwäscheprävention. Hier finden Sie die Definition, die Schwelle und eine klare Methode zur Ermittlung.
Der wirtschaftlich Berechtigte ist die natürliche Person oder sind die natürlichen Personen, die einen Kunden tatsächlich besitzen oder kontrollieren oder in deren Auftrag eine Transaktion durchgeführt wird. Die Herausforderung: nicht bei der vorgeschobenen Gesellschaft stehenzubleiben, sondern bis zu den natürlichen Personen zurückzuverfolgen, die dahinterstehen.
Die 25-%-Schwelle
Nach französischem Recht gilt als wirtschaftlich Berechtigter die natürliche Person, die unmittelbar oder mittelbar mehr als 25 % des Kapitals oder der Stimmrechte der Gesellschaft hält oder auf andere Weise eine Kontrolle ausübt. Ab dem 10. Juli 2027 gilt mit der Anwendung der AMLR-Verordnung die harmonisierte europäische Definition (Schwelle in der Größenordnung von 25 %).
Vgl. Art. L.561-2-2 CMF; AMLR-Verordnung UE 2024/1624.
Wenn die Schwelle nicht ausreicht: die Kontrolle „auf andere Weise"
Eine Person kann wirtschaftlich Berechtigter sein, ohne die 25 % des Kapitals zu überschreiten, sofern sie eine tatsächliche Kontrolle ausübt: Gesellschaftervereinbarung, Recht zur Bestellung der Geschäftsführung, ausschlaggebende Finanzierung. Umgekehrt sieht das Regelwerk vor, ersatzweise die Geschäftsführung zu benennen – und dies zu dokumentieren –, wenn keine Person die Schwelle erreicht oder eine erkennbare Kontrolle ausübt.
Praktische Methode in vier Schritten
- Unterlagen beschaffen: Handelsregisterauszug, Satzung, Register der wirtschaftlich Berechtigten, etwaige Vereinbarungen.
- Die Beteiligungskette rekonstruieren: wer hält was, zu welchem Prozentsatz, über welche zwischengeschalteten Strukturen (Holdinggesellschaften, Immobiliengesellschaften, ausländische Gesellschaften).
- Die mittelbare Beteiligung berechnen: indem man die Prozentsätze entlang jedes Strangs multipliziert und anschließend die Stränge addiert, die zu derselben Person führen.
- Schlussfolgern und dokumentieren: die Personen ermitteln, die die Schwelle überschreiten oder eine Kontrolle ausüben, und die Nachvollziehbarkeit des Vorgehens festhalten.
Warum das bei einer Prüfung entscheidend ist
Eine unvollständige oder nicht dokumentierte Ermittlung des wirtschaftlich Berechtigten gehört zu den häufigsten Beanstandungen bei Prüfungen. Entscheidend ist nicht nur, „hingeschaut" zu haben, sondern belegen zu können, wie Sie zu der Schlussfolgerung gelangt sind und wann.
Mit Vigilae liest die KI die Unterlagen und schlägt die Beteiligungskette bis zu den wirtschaftlich Berechtigten vor; Sie bestätigen jedes Ergebnis, und die Schlussfolgerung wird in einer zeitgestempelten Nachweisakte festgehalten. Das Werkzeug bereitet vor; die Entscheidung und die Verantwortung bleiben bei Ihnen.
Informativer Artikel, Stand Juni 2026, stellt keine Rechtsberatung dar.
Häufige Fragen
Wie hoch ist die Schwelle für den wirtschaftlich Berechtigten?
Nach geltendem französischem Recht mehr als 25 % des Kapitals oder der Stimmrechte oder eine Kontrolle auf andere Weise. Die harmonisierte europäische Definition gilt mit der AMLR ab dem 10. Juli 2027.
Was tun, wenn niemand 25 % erreicht?
Das Regelwerk sieht vor, ersatzweise die Geschäftsführung als wirtschaftlich Berechtigte zu benennen und diese Entscheidung zu dokumentieren.
Wie berechnet man eine mittelbare Beteiligung?
Indem man die Prozentsätze entlang jedes Beteiligungsstrangs multipliziert und anschließend die Stränge addiert, die zu derselben natürlichen Person führen.
Wie steht es um Ihre Geldwäsche-Compliance?
Das kostenlose Vigilae-Audit liefert Ihnen in 2 Minuten einen Score von 100 und Ihre 3 vorrangigen Schwachstellen.
Mein kostenloses Audit starten