Verklig huvudman: definition, tröskel och metod
Att identifiera den verkliga huvudmannen är ett av de känsligaste momenten i AML/CFT-kundkännedomen. Här är definitionen, tröskeln och en tydlig metod för att fastställa den.
Verklig huvudman är den eller de fysiska personer som faktiskt äger eller kontrollerar en kund, eller för vilkas räkning en transaktion genomförs. Utmaningen: att inte stanna vid fasadbolaget, utan att gå hela vägen upp till de fysiska personer som står bakom.
25 %-tröskeln
Enligt fransk rätt anses den fysiska person som direkt eller indirekt innehar mer än 25 % av bolagets kapital eller rösträtter, eller som utövar kontroll på annat sätt, vara verklig huvudman. Från och med den 10 juli 2027, när förordningen AMLR börjar tillämpas, gäller den harmoniserade europeiska definitionen (en tröskel i storleksordningen 25 %).
Ref. art. L.561-2-2 CMF; förordningen AMLR UE 2024/1624.
När tröskeln inte räcker: kontroll ”på annat sätt”
En person kan vara verklig huvudman utan att passera 25 % av kapitalet, om personen utövar faktisk kontroll: aktieägaravtal, rätt att utse ledande befattningshavare, avgörande finansiering. Omvänt gäller att om ingen person når upp till tröskeln eller utövar identifierbar kontroll, föreskriver regelverket att man som standard utser den eller de ledande befattningshavarna — och dokumenterar detta.
Praktisk metod i fyra steg
- Hämta in handlingarna: Kbis-registerutdrag, bolagsordning, register över verkliga huvudmän och eventuella avtal.
- Rekonstruera ägarkedjan: vem äger vad, med vilken procentsats, genom vilka mellanliggande strukturer (holdingbolag, fastighetsbolag, utländska bolag).
- Beräkna det indirekta innehavet: genom att multiplicera procentsatserna längs varje gren och sedan addera de grenar som leder fram till samma person.
- Dra slutsats och dokumentera: identifiera de personer som överstiger tröskeln eller utövar kontroll, och bevara spåret av resonemanget.
Varför det är avgörande vid en kontroll
En ofullständig eller odokumenterad identifiering av den verkliga huvudmannen är en av de vanligaste anmärkningarna vid en kontroll. Det som räknas är inte bara att ha ”tittat”, utan att kunna visa hur du kom fram till slutsatsen, och när.
Med Vigilae läser AI:n handlingarna och föreslår ägarkedjan hela vägen upp till de verkliga huvudmännen; du validerar varje resultat, och slutsatsen spåras i en tidsstämplad bevisakt. Verktyget förbereder; beslutet och ansvaret förblir dina.
Informativ artikel, aktuell i juni 2026, utgör inte juridisk rådgivning.
Vanliga frågor
Vilken är tröskeln för verklig huvudman?
Mer än 25 % av kapitalet eller rösträtterna enligt gällande fransk rätt, eller kontroll på annat sätt. Den harmoniserade europeiska definitionen börjar gälla med AMLR den 10 juli 2027.
Vad gör man om ingen når upp till 25 %?
Regelverket föreskriver att man som standard utser den eller de ledande befattningshavarna till verkliga huvudmän och dokumenterar detta val.
Hur beräknar man ett indirekt innehav?
Genom att multiplicera procentsatserna längs varje ägargren och sedan addera de grenar som leder fram till samma fysiska person.
Var står er AML/CFT-efterlevnad?
Vigilaes gratis granskning ger er ett poäng på 100 och era 3 prioriterade brister på 2 minuter.
Starta min gratis granskning