Stvarni vlasnik: definicija, prag i metoda
Utvrđivanje stvarnog vlasnika jedan je od najosjetljivijih koraka dubinske analize u sprječavanju pranja novca i financiranja terorizma. Evo definicije, praga i jasne metode za njegovo utvrđivanje.
Stvarni vlasnik jest fizička osoba ili osobe koje stvarno drže ili kontroliraju klijenta, ili za čiji se račun neka transakcija provodi. Izazov: ne zaustaviti se na paravanskom društvu, već doći do fizičkih osoba koje stoje iza njega.
Prag od 25 %
Prema francuskom pravu, stvarnim se vlasnikom smatra fizička osoba koja izravno ili neizravno drži više od 25 % kapitala ili glasačkih prava društva, ili koja provodi kontrolu drugim sredstvima. Od 10. srpnja 2027., primjenom uredbe AMLR, primjenjivat će se usklađena europska definicija (prag reda veličine 25 %).
Ref. čl. L.561-2-2 CMF; uredba AMLR UE 2024/1624.
Kada prag nije dovoljan: kontrola „drugim sredstvima”
Osoba može biti stvarni vlasnik i bez prelaska praga od 25 % kapitala, ako provodi stvarnu kontrolu: društveni ugovor, pravo imenovanja rukovoditelja, odlučujuće financiranje. Obrnuto, ako nijedna osoba ne doseže prag niti provodi prepoznatljivu kontrolu, sustav predviđa da se po zadanome odredi osoba ili osobe na rukovodećim položajima — uz dokumentiranje.
Praktična metoda u četiri koraka
- Prikupite dokumente: izvadak iz sudskog registra, statut, registar stvarnih vlasnika, eventualne sporazume.
- Rekonstruirajte vlasnički lanac: tko drži što, u kojem postotku, kroz koje umetnute strukture (holdinzi, društva za upravljanje nekretninama, strana društva).
- Izračunajte neizravno vlasništvo: množenjem postotaka duž svake grane, a zatim zbrajanjem grana koje vode do iste osobe.
- Zaključite i dokumentirajte: utvrdite osobe iznad praga ili one koje provode kontrolu i sačuvajte trag rasuđivanja.
Zašto je to ključno u slučaju nadzora
Nepotpuno ili nedokumentirano utvrđivanje stvarnog vlasnika jedan je od najčešćih prigovora u nadzoru. Nije važno samo da ste „pogledali”, već da možete pokazati kako ste došli do zaključka i kada.
Uz Vigilae, umjetna inteligencija čita dokumente i predlaže vlasnički lanac sve do stvarnih vlasnika; vi potvrđujete svaki rezultat, a zaključak se bilježi u vremenski označenu dokaznu evidenciju. Alat priprema; odluka i odgovornost ostaju na vama.
Informativni članak, ažuriran u lipnju 2026., ne predstavlja pravni savjet.
Česta pitanja
Koji je prag za stvarnog vlasnika?
Više od 25 % kapitala ili glasačkih prava prema važećem francuskom pravu, ili kontrola drugim sredstvima. Usklađena europska definicija primjenjivat će se s AMLR-om od 10. srpnja 2027.
Što učiniti ako nitko ne doseže 25 %?
Sustav predviđa da se po zadanome kao stvarni vlasnici odrede osoba ili osobe na rukovodećim položajima, uz dokumentiranje tog izbora.
Kako izračunati neizravno vlasništvo?
Množenjem postotaka duž svake grane vlasništva, a zatim zbrajanjem grana koje vode do iste fizičke osobe.
Gdje je vaša usklađenost sa sprječavanjem pranja novca?
Besplatna revizija Vigilae daje vam ocjenu na skali do 100 i vaše 3 prioritetne slabosti u 2 minute.
Pokreni moju besplatnu reviziju