Zdroje · Publikováno 19. 6. 2026

Skutečný majitel: definice, prahová hodnota a metoda

Identifikace skutečného majitele je jedním z nejchoulostivějších úkonů náležité péče v oblasti AML/CFT. Zde najdete definici, prahovou hodnotu a jasnou metodu, jak jej určit.

Skutečný majitel je fyzická osoba nebo osoby, které klienta ve skutečnosti vlastní či kontrolují, nebo v jejichž prospěch je určitá operace provedena. Jádrem věci je nezastavit se u zástěrky v podobě společnosti, ale sledovat řetězec až k fyzickým osobám, které za ní stojí.

Prahová hodnota 25 %

Podle francouzského práva se za skutečného majitele považuje fyzická osoba, která přímo či nepřímo drží více než 25 % základního kapitálu nebo hlasovacích práv společnosti, nebo která vykonává kontrolu jinými prostředky. Od 10. července 2027, s uplatněním nařízení AMLR, se bude uplatňovat harmonizovaná evropská definice (prahová hodnota kolem 25 %).

Ref. art. L.561-2-2 CMF; nařízení AMLR UE 2024/1624.

Když prahová hodnota nestačí: kontrola „jinými prostředky“

Osoba může být skutečným majitelem, aniž by překročila 25 % kapitálu, pokud vykonává faktickou kontrolu: dohoda společníků, právo jmenovat statutární orgány, rozhodující financování. Naopak, pokud žádná osoba nedosahuje prahové hodnoty ani nevykonává identifikovatelnou kontrolu, právní úprava předpokládá, že se ve výchozím případě určí statutární orgán či jeho členové — a tato volba se zdokumentuje.

Praktická metoda ve čtyřech krocích

1. Získejte dokumenty: výpis z obchodního rejstříku, stanovy, evidenci skutečných majitelů, případné dohody.
2. Rekonstruujte řetězec vlastnictví: kdo co drží, v jakém procentu, prostřednictvím jakých mezičlánkových struktur (holdingy, realitní společnosti, zahraniční společnosti).
3. Vypočítejte nepřímé vlastnictví: vynásobením procentních podílů podél každé větve a následným sečtením větví, které vedou ke stejné osobě.
4. Uzavřete a zdokumentujte: identifikujte osoby nad prahovou hodnotou nebo vykonávající kontrolu a uchovejte stopu svého uvažování.

Proč je to zásadní při kontrole

Neúplná nebo nezdokumentovaná identifikace skutečného majitele patří k nejčastějším výtkám při kontrole. Nezáleží jen na tom, že jste „se podívali“, ale na tom, že dokážete prokázat, jak jste ke svému závěru dospěli a kdy.

S Vigilae umělá inteligence čte dokumenty a navrhuje řetězec vlastnictví až ke skutečným majitelům; vy každý výsledek validujete a závěr se zaznamená do časově orazítkovaného spisu důkazů. Nástroj připravuje; rozhodnutí a odpovědnost zůstávají na vás.

Informativní článek, aktuální k červnu 2026, nepředstavující právní poradenství.

Časté dotazy